Přehled
Jako důsledek zřejmé systémové neschopnosti spojené s podvody se zdá, že je tu možnost vyvlastnění většiny skutečného majetku, který může přijít do skřípavého zastavení na celostátní úrovni ve Spojených státech. Na předních stranách novin ovšem chybí skutečný dopad na nás a jak budeme pociťovat bolest. Chcete-li pochopit důsledky této vyjímečné situace, musíme nejprve prorazit trojitou šarádou.
První šaráda je vtip, bankovní průmysl – a jejich regulátoři- ve Spojených státech zhotovovali smlouvy a právní předpisy.
Druhá šaráda je myšlenka, že banky budou nést důsledky za své hrubé nedbalosti a li, kdy ve skutečnosti je to americká vláda a Federální rezervní systém, který bude nést veškeré náklady (ve skutečnosti jsme to ale my). Třetí šaráda je názor, že poplatky budou platit za tyto mimořádné výdaje, kdy jediný důveryhodný zdroj dostatečného mnoství finančních prostředků znamená v konečném důsledku zničení hodnoty amerického dolaru.
Spodní řádek ekonomie (jaký je častý případ těchto znepokojujících časů) je to, že masivní přerozdělování bohatství je v plném proudu a většina americké populace nemá tušení, co se děje. Co znamená, že starší střadatelé a investoři, kteří budou platit většinu skutečných nákladů za toto fiasko, nikdy nepochopí, co se stalo – pouze zaplatí zničující cenu kupní síly jejich životních úspor. Na druhé straně, pokud plně pochopíte, co se děje, můžete chránit nejen sebe, ale také můžete zařídit, e bohatství bude přerozděleno na vás , nikoli od vás.
Risk neseme my, ne banky
Většina lidí má malé nebo žádné ponětí, jak vlastně funguje hypoteční trh v roce 2010. Zde je zastaralá představa, e banky dělají rozhodnutí o hypotečních půjčkách a ztratí, pokud udělají špatné rozhodnutí s investicemi jejich peněz. Ale jednoduše řečeno, banky nerozhodují o tom, kdo dostane půjčky, ani o záruce půjčky ani o koupení půjčky. Vláda rozhoduje o všech těchto věcech, jak je uvedeno v tomto článku:
Rozsáhlá intervence americké vlády na hypotečních trzích není nic nového, jak je napsáno v knize autora článku Mortgage Securities (Probus, 1993). Vláda USA hraje klíčovou roli v hypotečním úvěru od vytvoření Federální národní hypoteční asociace (Fannie Mae) v roce 1938, následoval vznik Ginnie Mae a Freddie Mac. Nicméně v důsledku probuzení hypoteční krize se vláda USA proměnila z významného hráče na dominantního hráče – jsoucí jediná hra ve městě na nebývalém počtu úrovní. Několik soukromých věřitelů chce vzít pravé riziko hypotečního úvěru na dnešním trhu s bydlením. Tudí norma pro hypoteční bankéře je, že pochází z “vyhovujících” úvěrů v co největším počtě případů je to moné, s normami pro tyto půjčky jsou stanoveny FHA, Fannie Mae a / nebo Freddie Mac, z nich jsou všechny v současné době ze 100% ve vlastnictví americké vlády. Vzhledem k dodržování státních norem, úvěr musí být “v souladu”, federální vláda efektivně činí rozhodnutí o úvěru pro naprostou většinu hypotečních původů v US. Toto jsou vládou řízená kritéria upisování hypotéky, která určijí, pro koho jsou hypotéky a kolik si mohou půjčit. Federální vláda má monost nastavit kritéria, protože bere všechny úvěrová rizika pro vyhovující hypotéky a zaručuje splacení jistiny a úroků investorům. Jakmile jsou zavřené, vyhovující hypotéky jsou téměř vždy obráceny do Fannie Mae, Freddie Mac nebo Ginnie Mae hypotečních cenných papírů, které jsou v plné výši garantovány vládou USA. Nicméně do roku 2009 a počátkem roku 2010 nebylo dostatek mimořádného stupně vládní intervence. Americká vláda chtěla něco jiného bez precedensu v americké finanční historii: chtěla nižší úrokové sazby hypoték ne sazby, které by nesla na volném trhu. Tudí Federální rezervní systém efektivně (v čisté výši) koupil téměř všechny hypoteční původy více ne rok poté, co byly zabezpečené hypotéky a obrátil do vlády garantované hypoteční cenné papíry. Americká vláda tedy rozhodne, kdo splňuje podmínky pro hypotéky, americká vláda garantuje hypotéky a americká vláda kupuje hypotéky (s vyuitím peňez vytvořených z čista jasna, jako je zahrnuty v článku “Creating A Trillion From Thin Air”)
Co znamená, kdy se něco pokazí a peníze nemohou být shromaďovány od majitelů domů, kteří ji dále neplatí, pak jsou to občani USA, kteří berou v podstatě 100% riziko. My jsme ti, kteří zajištují hypotéky a s nynějším hypotečním původem, jsme také s největší pravděpodobností majitelé hypotečních cenných papírů.
Banky si žertovaly ze zákona
Při pohledu z tohoto hlediska můžeme pochopit, že zdaleka neposkytují peníze ani neberou úvěrové riziko, role bankovních institucí na hypotečním trhu ve Spojených státech je sledovat vládní instituce na vzniku a servisu hypoték, které Americká vláda nakupuje pro sebe a garantuje je sama sobě. Bohuel, kolektivní bankovní sektor ukazuje, e je schopen manipulovat i těmito úkoly.
S pravým kapitalismem, v pravém volném trhu, tito zaměstnanci jsou odpovědní za současné fiasko – stejně, jako jejich nadrízení a nejvyšší vedení banky – všichni by měli platit ztrátou jejich prací a akcionáři by měli zaplatit ztrátou svých investic. Toto by poskytlo zájem a motivaci pro další kolo bankovních manaerů a akcionářů, aby se ujistili, e pro příště budou konat správně.
Pokud chcete pochopit dobrou část důvodů, proč tato krize existuje, je to proto, že situace skutečného kapitalismu a volného trhu neexistuje a zřejmě nikdy neexistovala. Jednalo se o neschopnost a nedbalost národa velkých bank, které v první řadě vytvořily hypoteční krizi s nejzákladnější povinnou pracovitostí, která nebyla vykonána, místo toho se pro vedoucí pracovníky hledaly ještě vetší bonusy.
Nicméně většina z těchto vedoucích pracovníků zůstala ve svém zaměstnaní bez žádných postihů a banky nemají zavřené dveře. Místo toho vláda Spojených států ve vedlejší roli a Federální rezervní systém hrající hlavní roli tvořily v podstatě neomezené finanční prostředky na záchranu bankéřů z jejich chyb, zatímco bankéři jsou stále ve vlastní práci. S ohledem na tuto dobře chápanou situaci můeme získat pocit, jak se mohly banky v tomto okamiku chovat tak špatně ve své administrativní povinnosti v souvislosti s hypotečním trhem. Bez ohledu na to, kolik chyb dělají, bez ohledu na to, jak špatně vykonávají, budou banky zachovány a chráněny jako instituce, protoe jsou povaovány za národní prioritu. Se zbytkem národních občanů pro to vybírají kartu.
Největší šaráda: Říkat, že daně budou platit
Snad největší a nejnebezpečnější šaráda je myšlenka, že protože vláda USA zajišťuje hypotéky a je vlastníkem mnoha hypoték, poplatník bude postižen vyššími daněmi pro pravděpodobné obrovské finanční ztráty, které budou spojené s tímto hypotečním zneužitím, v té či oné podobě.
Ale problém s tím předpokladem, jako je tomu v mnoha jiných oblastech je, že americká vláda u dávno přešla místo, kde bylo rozumné se domnívat, že daňoví poplatníci by mohli platit za všechny sliby. Nyní jsou ji spuštěny oficiální schodky i nad 1 bilion dolarů ročně, nepočítaje další přímé penění tvoření v ještě větších sumách od Federálního rezervního systému. Nemáme žádné prostředky k placení baby boomu, ani na mimořádné mezinárodní dluhy, které tvoříme, ani na probíhající stimulační balíčky, které stále přicházejí v řadě jeden za druhým.
Tyto povinnosti ji přidaly přes 1 milion dolarů na bez důchodové lidi a hlavně na chudé domácnosti, jak je uvedeno v článku: “Bailout Lies Threaten Your Savings” (http://danielamerman.com/Video/BBL1B.htm). Jediný věrohodný způsob placení pro všechny tyto rozsáhlé povinnosti je stejný, jaký národy pouívají znovu a znovu v průběhu dějin:
Vláda znehodnotí měnu prostřednictvím inflace.
Inflace efektivně splácí hodně dluhů a v procesu “utře” hodnotu státních dluhopisů za nešťastné dluhopisové investory. Dokonce inflace hluboce ničí hodnotu životních úspor národních občanů.
Pokud se podíváme na tuto rychle se rozvíjejíci krizi s mimořádnými nákladnými důsledky kuli milionům problémových hypoték ve Spojených státech amerických, musíme jasně pochopit, že to nebudou banky, které budou nést náklady, ani daňoví poplatníci, kteří jsou hlavním ložiskem nákladů, ale spíše to budou střadatelé a investoři ve Spojených státech, stejně jako zahraniční investoři, kteří drží americké dolary nebo cenné papíry. Nakonec jediný zdroj, který je dostatečně velký, aby platil za tuto krizy, pokud je přidaný do všech ostatních krizí, které ji existují, co znamená urchlení a úplné zničení hodnoty amerického dolaru.
Tři domy & “Následování peněz”
Podívejme se na tři domy, které byly zabaveny, kuli majitelům, kteří neměli dále práci. Kadá z hypoték je pro $350.000 a domy se nacházejí v Kalifornii, Nevadě a na Floridě. V kadém případě, bankovní servis hypotéky se dopustil podovodu v jejich standardním vyvlastnění, jako efektivní záleitost bankovní politiky. S bankou, která říkala (v podstatě) “nesledujeme tyto právní formality nebo literu zákona obecně, protoe jsme banka a toto není nás standardní průmysl.”
Pro názornost budeme dále předpokládat, e kadá z těchto vyvlastňovacích trhlin je efektivně “fatální” a hypoteční věřitel nikdy nedostane tento dům. Tudí je tu 100% ztráta investice.
Hypotéka v Kalifornii byla “shodná” a byla nakoupena Federálním rezervním systémem poté, co byl přeměňen na Fannie Mae hypotéku-podporováno bezpečností. Fannie Mae garantované hypotéky – Fanne Maie (ze 100% vlastněna americkou vládou) má přesně a $350.000 ztrátu a toto zaplatí Federální rezervní systém. Jinak řečeno, občané USA si vzali $350.000 ztrátu. Kterou americká vláda nemůe zaplatit a tak Federální rezervní systém vytváří peníze z ničeho, poskytne fondům nákup státních dluhopisů, které dají americké vládě peníze na zaplacení Federálnímu rezervnímu systému,$350.000.
(Fannie a Freddie vytváří hluk, aby se šlo po bankách v těchto případech, ale i v případě, e se stane případ, kdy se přesuneme do jedné z dalších dvou níe uvedených kategorií.)
Hypotéka v Nevadě nebyla “shodná”, bez vládní záruky a byla hozena do obrovského bazénu s tisíci dalšími hypotákami, s tuctem různých cenných papírů potom byla prodána investorům po celém světě. Pokud tento mimořádně složitý finanční nástroj jde k místnímu soudci, může se stát, že nebude jasné, kdo je vlastníkem hypotéky. Tudí neproběhne žádné vyvlastnění a majitel domu bude mít stále svůj dům a $350.000 vlastně financovali investoři, to znamená 100% ztráty pro investory.
Další krok je trochu nejasný a závisí na specifikách nabídky cenných papírů, ale předpokládejme, že zúčastněné banky mají právně zkreslené hypotéky cenných papírů v době, kdy byly prodány a bylo poadováno pokrýt ztráty investora. Tudí největší banky ve Spojených státech mají masivní odpovědnost, kterou nemohou zvládnout, a zkrachují, pokud nebudou platit sami sobě.
Banky se nemusí obávat, protoe federální vláda ji rozhodla, e nebude dovoleno, aby se toto stalo. Místo toho masivní ztráty pouze spouští další kolo výpomocí a americká vláda koná další krokry k pokrytí $350.000 jednotlivých hypotečních ztrát ( a stovky tisíc nebo miliony podobných). S vyjímkou, e problematické formality americké vlády nemají $350.000. Take znovu, Federální rezervní systém přímo vytvoří $350.000 z ničeho, použije nové dolary k nakoupení vládních dluhopisů, které dávají vládě $350.000 a federální vláda dá bankám $350.000, které dají peníze investorům na pokrytí ztrát, kuli chybám bank.
Hypotéka na Floridě je velmi podobná hypotéce v Nevadě, kromě toho, že banka není jedním z poškozených. Moná banka byla malá, proto spáchá podvod na místní úrovni, spíše ne na masivní národní úrovni nebo snad vedení banky selhalo v udělání příspěvků předpokládaných parlamentních kampaní. Po bance je poadováno, aby uhradila investorovy ztráty, které vyplynuly z nedbalosti banky, ale nemůe tak učinit a je to převzato vládou. S FDIC krytím ztrát a splácením vkladatelů. Vládní účetní strana, FDIC je ve stejné situaci jako zbytek federální vlády a nemá $350.000. Proto Federální rezervní systém přináší $350.000 z ničeho, nakupuje dluhopisy v hodnotě $350.000, americká vláda má nové peníze a dává je do FDIC, který využívá peníze na splácení bankovním vkladatelům. (Zde je také zajímavá otázka, zda vláda bude nehybná vůči investorům hypotečních cenných papírů a nebude napravovat ztráty, pošle velké investory do jiných koutů finančního světa, včetně penzijních fondů).
Vidíte zde vzor?
Z finančních odborných projektů banky se vyklube neschopnost zvládnout administrativní a správní funkce nebo zachování jasných vlastnických aktiv.
Tyto bankovní chyby vedou k mnoha majitelům domů po celých Spojených státech, kteří “vyhrají loterii” a žijí v jejich domě, ani by museli splácet hypotéky, které by měli platit za své domovy.
Toto vede k masivním ztrátám investora. Tyto ztráty jsou zahrnuty federální vládou v té či oné formě, ať už jištění hypotéky cenných papíru, další kola pomoci nebo federální pojištění vkladů výplaty.
Federální vláda nemá peníze na zaplacení těchto ztrát, proto jsou hrazeny přímo novou penění tvorbou od Federálního rezervního systému. Může to vypadat, jako “volné peníze” a upravené jako od federální vlády a Federálního rezrvního systému v těchto dnech, ale není zde žádná věc, jak jsou volné peníze. Pokaždé, kdy Federální rezervní systém vytváří dalších $350.000, nebo další miliardu, nebo další bilion, přináší dopředu čas – a zvyšuje závanost – na inflační explozi, která se blíí.
Rizika zničení prvotních úspor všech střadatelů ve Spojených státech, stejně jako zahraničních investorů drží americké dolary a dolarové cenné papíry.
Interpretace nadpisů
Týden po týdnu, finanční média byla plná příběhů o problémech, do kterých se banky dostaly. Tyto titulky mají tendenci vytvářet dojem, že jsou banky v průšvihu. Opravdu, banky jsou v průšvihu.
Ale banky nemohou platit za cestu, jak by se dostaly ven z problémů. Tudí tento úkol připadne na americkou vládu, s jedinou otázkou – jakou formou budou probíhat platby. Pokud americká vláda nemůe zaplatit tyto ztráty, dojde k účinnému krachu, co spustí obrovské deficity. V budoucnu se dá očekávat pouze nárust těchto deficitů.
Kolosální ztráty jsou tedy “placené” Federálním rezervním systémem, který vytváří nové peníze ve fantastickém měřítku. Federální rezervní systém ale nemá reálné ekonomické zdroje. Vše co může nakonec dělat je řeďení peňení nabídky.
Zde však dochází k oslabení hodnoty peněz. Co nás přivádí zpět ke svým úsporám.
Pokud se podíváte přes několik úrovní podvodu, pokaždé, kdy budete číst o jiném obrovském problému s vyvlastněním, pochopíte, že to není banka, která je ve velkých problémech, ale je to hodnota vašich úspor a vaše životní úroveň v budoucnu.
Chraňte se
Snad nejpřirozenější reakce na tento článek je rozhořčení. Toto je velmi pochopitelná reakce. Banky, vláda USA a Federální rezervní systém se chovají v odporné módě, která pracuje ve prospěch zasvěcených osob, zatímco dochází k podvodu téměř celého zbytku populace. Jednoduché řešení, kdy pobouření dosáhne dostatečného bodu je, kdy vemete vše, co můete z papírových investic a symbolických měn a uložíte je do zlata a připravíte se na přežití stále se rozvíjející krize.
Bohužel, žijeme ve složitém a hluboce nespravedlivém světě, který dělá mleté maso z emocionálních reakcí a jednoduchých řešení. Jak je uvedeno krok za krokem, jednoduché, ale nezvratné – podrobněji v článku “Hidden Gold Taxes: The Secret Weapon Of Bankrupt Governments” – link níže. Jednoduché řešení je prostě nákup zlata. Způsob, jakým vláda účinně zabaví bohatství zlata investorů v rámci stávajících právních předpisů ve vysoce inflačním prostředí je zkreslený většinou zlatých investorů, ale měl by tvořit hlavní bod pro jejich plánování.
Dovolte mi navrhnout alternativní přístup, který je ke studování, učení se a přemístění se. Téměř všechny finanční a ekonomické články, které dnes můete vidět jsou opravdu o chystaném přerozdělování bohatství, nezávisle na tom, zda jsou tyto pojmy v článku použity. Naučte se nejen jak se bude přerozdělovat bohatství, ale jak nespravedlivé politické daně (zde můžeme spoléhat na to, e budou ještě více nespravedlivé) vyřadí nejjednodušší metody, které se snaží o přežití inflace.
Pak ano – nákup zlata (a možná hodně zlata) může být jedním z klíčových součástí portfolia, jako je popsáno v Gold Out-of-the-Box DVD. Použití více komponentů v dynamickém procesu v průběhu krize s kadou slokou, která pracuje nejlépe jak umí a přemístění se tak, aby bohatství bylo přerozděleno na vás, poruší efekt politické vlády daní. Tudí místo placení daní z iluzních přijmů, platíte iluzní daně z reálných přijmů. A čím více šokující budou vládní akce, po inflaci a daních váš majetek poroste.
Zdroj: The Great Retirement Experiment
Preložil: Patrik Polák
Facebook komentár